En 1916, à 75 ans, il publie son ouvrage “Administration industrielle et générale”où il met en place les concepts de l’Organisation Administrative du Travail (OAT).

Fayol analyse essentiellement la fonction de Direction et formule une théorie administrative complète, en se fondant sur sa propre expérience. Il constate que la majorité des dirigeants ont été formés dans des écoles d'ingénieurs sans aucune formation en administration, commerce, finances et comptabilité. Il plaide alors pour l'enseignement de la capacité administrative. Il fait une énumération exhaustive de toutes les opérations, fonctions et activités et distingue ainsi 6 activités :

- Technique: production, transformation, fabrication,
- Commerciale: achats, ventes, échanges,
- Financières: recherche et gérance de capitaux,
- Sécurité: protection des biens et des personnes,
- Comptables: inventaire, bilan, prix de revient, statistiques, etc.
- Administratives : Administration, direction.

Fayol met alors l’accent sur la fonction administrative qui est, selon lui, chargée de cinq tâches (POCCC) :

- Prévoir : anticiper l’évolution de l’entreprise.
- Organiser : mettre en place les moyens afin d’atteindre les objectifs.
- Commander : gérer les hommes, donner des ordres ou des directives.
- Coordonner : harmoniser pour faire converger vers le même objectif.
- Contrôler : vérifier si l’entreprise ne s’écarte pas de l’objectif fixé.

De plus, Fayol énonça les 14 principes d'administration qui sont:

1) Division du travail : spécialisation des fonctions et la séparation des pouvoirs.
2) Autorité et responsabilité : l’autorité, c’est le droit de commander et le pouvoir de se faire obéir. La responsabilité accompagne l’exercice du pouvoir.
3) Discipline: le respect des conventions qui ont pour objet l’obéissance, l’assiduité, l’activité, la tenue, les signes extérieurs de respect.
4) Unité de commandement : Pour une action quelconque, un agent ne doit recevoir des ordres que d’un seul chef.
5) Unité de direction : il ne doit y avoir qu’un seul responsable pour un ensemble d’opérations visant le même but.
6. Subordination de l’intérêt particulier à l’intérêt général : l’intérêt de l’individu est secondaire par rapport à celui de l’organisation.
7) Rémunération du personnel : La rémunération doit dépendre de l’effort de chacun et doit être équitable.
8) Centralisation : Fayol considère qu’il s’agit d’un phénomène naturel.
9) Hiérarchie: chaque personne doit connaître sa position dans la hiérarchie de l’entreprise. Les ordres et les informations suivent la ligne hiérarchique.
10) Ordre matériel et social: il contribue à l’efficience de l’entreprise. «Une place pour chaque personne, chaque personne à sa place»
11) Equité : traiter les subordonnés sans aucune préférence personnelle.
12) Stabilité du personnel : elle contribue à un meilleur résultat général.
13) Initiative : elle augmente le zèle et le rendement des salariés.
14) Union du personnel : il y a une recherche de l’harmonie dans la gestion du personnel. Mieux vaut éviter de diviser pour régner.